Економіки, що розвиваються, вже відчувають вплив торговельної війни та економічного спаду.
Це було зрозуміло на цьогорічному міжнародному грошовому фонді та весняних зборах Світового банку, де фінансові лідери попередили про втрату робочих місць та підвищення рівня бідності в цих країнах.
Але є зміни, які можуть зробити африканські країни, щоб краще витримати економічні задні вітри, з якими вони стикаються. Однією з таких можливостей вони повинні негайно скористатися брехнею у зміцненні своїх підходів до боротьби з відмиванням грошей та фінансуванням терористів. Вирішуючи недоліки в юридичних та регуляторних рамках та коригуванням розвитку фінансових технологій, африканські країни можуть посилити фінансове включення та скористатися можливостями економічного зростання – заважаючи зловживанням глобальною фінансовою системою нечесними суб'єктами.
Ключові недоліки, що спостерігаються в Африці – у формі слабких правових та регуляторних рамок, обмежених інституційних можливостей проводити фінансовий нагляд або діяльність з правозастосування та високий ступінь неформальності економічної діяльності – важко боротися з відмиванням грошей, фінансуванням тероризму та іншими незаконними фінансовими потоками. Спеціальна група з фінансових дій (FATF), глобальна відмивання грошей та сторожовий фінансування терористів, відслідковує юрисдикції, які не відповідають глобальним стандартам для боротьби з відмиванням грошей, публічно ідентифікуючи юрисдикції зі слабкими виконанням у “Чорному списку” та “Сірий список”. У чорному списку розміщуються лише три країни (Північна Корея, Іран та М'янма), але в Сірому списку чотирнадцять з двадцяти п’яти країн (трохи більше половини) є африканськими. Сірий перелік може призвести до серйозних репутаційних та економічних збитків з негативним впливом на економічне зростання, витрат на запозичення, потоки іноземних інвестицій та зусилля з фінансового включення-особливо щодо впливу, враховуючи, що в Африці на південь від Сахари менше половини населення має банківський рахунок. Враховуючи ці наслідки, африканські країни працювали над тим, щоб зробити значні вдосконалення проти відмивання грошей та боротьби з фінансуванням тероризму (AML/CFT). За останні кілька років було видалено кілька країн, які колись були розміщені до Сірого списку, включаючи Зімбабве, Ботсвану, Марокко та Маврикій.
Один шматок регуляторної головоломки передбачає криптовалюти. Рекомендація FATF 15 для боротьби з відмиванням грошей та фінансуванням терористів спрямовує країни на визначення та оцінку “ризиків, що виникають у результаті діяльності віртуальних активів”. Дані FATF з березня вказують на те, що з сорока однієї африканської країн на південь від Сахари з загальнодоступними даними лише сім країн оцінювали «сумісні» за рекомендацією 15, що свідчить про те, що країна успішно дотримувалася глобального стандарту. Для африканських країн, які прагнуть стати більш сумісними, на континенті є позитивні приклади; Наприклад, Південна Африка нещодавно була оновлена до “значною мірою сумісною” з рекомендацією 15 і продовжує прогресувати до повного дотримання.
У той же час, африканські уряди повинні також використовувати силу цифрових фінансів для погоди сьогоднішніх економічних вітрів. За даними Міжнародного валютного фонду, станом на 2022 рік, лише 25 відсотків країн в Африці на південь від Сахари офіційно регулювали криптовалюти, а дві третини здійснили обмеження, причому шість країн заборонили криптовалюти. Вплив такого підходу залишає інвесторів та підприємців, які зацікавлені в секторі цифрових активів Африки, схильні стримувати інвестиції через надмірну регуляторну невизначеність та можливі регуляторні коливання. Африка-один з найбільш швидкозростаючих криптовалют у світі, а криптовалютні активи активно використовуються на континенті.
Нещодавній звіт про ланцюжок свідчить про те, що вартість криптовалюти, отримана Африкою на південь від Сахари, становила менше трьох відсотків від глобальної частки в період з липня 2023 року та липня 2024 року. Хоча це невелика глобальна частка, існує значна відмінність у показниках прийняття в п'ятдесяти чотирьох країнах, що мають низку країн, а також оцінюють відносно високі у глобальному прийнятті: і в Африці, а також в Рейнді в Африці, а також в Рейнді в Африці, а також в Південній Африці, і в Південній Африці, і Південно-Ранді, що займається Південним, і Південно-Світопої, а також Південна Африка. У перших тридцяти країнах. З 2022 по 2023 р. Біткойн був законним тендерним засобом у Центральноафриканській республіці, але фінансові експерти викликали занепокоєння щодо відсутності електроенергії та інфраструктури та високого ризику відмивання грошей та фінансування тероризму. Одне впевнене: цифрові активи – включаючи криптовалюти – змінюють фінансовий ландшафт регіону.
Те, що цифрові фінанси можуть трансформувати фінансовий ландшафт Африки, слід розглядати позитивно. Населення Африки в 2020 році збільшиться з 1,5 мільярда до 2,5 мільярдів. З восьми країн, які становлять більше половини зростання глобального населення між нині по 2050 рік, п'ять з них знаходяться в Африці; Двоє з них є глобальними лідерами у ставках криптовалют.
По мірі віку населення та вступити до робочої сили, африканські уряди повинні розглянути, як найкраще сприяти технологічним інноваціям у своїх суспільствах, у тому числі у фінансових технологіях. Прийняття криптовалют в африканських країнах може бути використане для невеликих роздрібних операцій, для надсилання або отримання грошових переказів, як хеджування проти інфляції, для виплати бізнесу та, можливо, для вирішення клейких валютних питань у таких місцях, як Центральна Африка, де такі питання різко зменшують іноземні інвестиції. Через свою децентралізовану природу криптовалюти можуть допомогти людям подолати розрив у доступі до фінансових послуг та офіційних банківських систем у багатьох країнах континенту.
З одного боку, уряди намагалися використовувати цифрові активи для збільшення фінансового включення, податкових надходжень та невеликих роздрібних операцій з обмеженим успіхом; А з іншого, країни заборонили, не зафіксували, регулювали та дерегульовані криптовалюти, залишивши печворк регуляторних рамок по всьому континенту для споживачів та бізнесу для навігації. З таким юрисдикційним регуляторним арбітражем та обмеженими механізмами примусового виконання, недержавні суб'єкти, включаючи терористичні групи в Африці, здатні скористатися технологіями та послугами, які можуть переміщувати гроші найшвидшими та найдешевшими – і таким чином, які, найменше, можуть бути виявлені або порушені. Це може привести цих акторів до криптовалюти.
Під час виконання посади керівника делегації як центральних, так і західноафриканських регіональних органів у стилі FATF, я неодноразово чув від африканських урядових чиновників, що в їхніх країнах не застосовувалося цифрових активів і що їх регуляторні режими AML/CFT були достатніми. Це просто не так. Африканські країни повинні розглянути політику щодо заохочення до прийняття нових фінансових технологій, включаючи криптовалюти та інші цифрові активи, при цьому все ще здійснюючи велику обережність, щоб уникнути створення умов, що дозволяють регулювати арбітраж між країнами або грошовими профспілками, які можуть бути використані поганими суб'єктами, які прагнуть відмивати гроші або фінансувати тероризм. Крім рамок політики, африканські уряди повинні розширити свої правоохоронні органи відповідними ресурсами для забезпечення політики, законів та регуляторних рамок захищають цілісність глобальної фінансової системи.
Бенджамін Моссберг – заступник директора Африканського центру Афлантичної ради.
Зареєструйтесь, щоб почути про майбутні події в центрі Африки
З Центр Африки Робота над сприянням динамічному геополітичному партнерству з африканськими державами та перенаправлення пріоритетів США та європейської політики щодо зміцнення безпеки та посилення економічного зростання та процвітання на континенті.
Подальше читання
Зображення: уявлення про криптовалюти видно на цій ілюстрації на малюнку, зробленому 10 серпня 2022 року. Ілюстрація через Reuters/Dado Ruvic.